陳家平(韓東君 飾)忍住悲痛開(kāi)槍，羅冠群(蔣毅 飾)手槍裝的是空包彈，羅冠群決定把老路(譚凱 飾)吊起來(lái)，直到他咽氣為止。老路犧牲，陳家平只能將悲憤深藏心里。蔡紅菱不忍心濫殺無(wú)辜，在喝粥的時(shí)候給左雙桃(關(guān)曉彤 飾)下迷藥，將她迷倒后綁起來(lái)，問(wèn)她事情的真相。在得知喜鵲賣國(guó)求財(cái)之后，蔡紅菱幫左雙桃偷情報(bào)，被喜鵲發(fā)現(xiàn)，落在了喜鵲手中。蔡紅菱將怎樣能找到喜鵲所藏的情報(bào)告訴左雙桃，掩護(hù)左雙桃脫身，被喜鵲槍殺。二把刀和陳樹(shù)干去賭博時(shí)，發(fā)現(xiàn)了前兩天在海半仙茶館見(jiàn)過(guò)的可疑客人，私自將人擊暈綁走。執(zhí)行任務(wù)回來(lái)的左雙桃輾轉(zhuǎn)難眠，陳家平也一樣，兩人都因失去同伴悲傷。陳家平開(kāi)始每天訂閱《新申報(bào)》，等待與上級(jí)聯(lián)系的消息。看門的錢秀才(蔣中煒 飾)注意到了陳家平這一舉動(dòng)，陳家平也發(fā)現(xiàn)錢秀才不簡(jiǎn)單。陳家平懷疑左雙桃每天去跳舞和軍統(tǒng)任務(wù)有關(guān)，所以找成子打聽(tīng)租界舞廳的事，得知死了個(gè)舞女，從舞女的遺物中，陳家平發(fā)現(xiàn)了蔡紅菱和喜鵲的合照。陳家平將老路書畫店窗臺(tái)上擺的黃菊花換成了紫菊花，通知其它聯(lián)絡(luò)人書畫店暴露。一天，陳家平開(kāi)車路過(guò)時(shí)，發(fā)現(xiàn)紫菊花又變成黃菊花，隨即假裝進(jìn)店觀察情況。